Trên toàn cầu, quỹ đầu tư là một kênh tài chính phổ biến. Đây được coi là giải pháp an toàn mang đến cho nhà đầu tư nguồn thu nhập ổn định. Tuy nhiên, nhiều người ở Việt Nam vẫn còn xa lạ với khái niệm quỹ đầu tư. Vậy quỹ đầu tư là gì? Cách thức hoạt động của quỹ như thế nào? Cùng tìm hiểu qua bài viết dưới đây nhé!
- Tokocrypto (TKO) là gì? Một số thông tin thú vị về dự án Tokocrypto (TKO)
- TomoChain là gì? Những thông tin cần biết TomoChain (TOMO)
- Tổng hợp các kinh nghiệm đầu tư vàng hiệu quả nhất hiện nay
- Tổng hợp các loại giấy phép Forex đang có mặt trên thị trường hiện nay
Quỹ đầu tư là gì?
Quỹ đầu tư hay quỹ đại chúng – Một sản phẩm và dịch vụ được cung cấp bởi một công ty quản lý quỹ với mục tiêu huy động vốn từ một số lượng lớn các nhà đầu tư và sau đó đầu tư số vốn đó vào các lĩnh vực khác có lợi suất cao, chẳng hạn như cổ phiếu, tiền tệ, trái phiếu, bất động sản hoặc chứng khoán.
Để bảo vệ quyền lợi của khách hàng, quỹ đầu tư được quản lý bởi đội ngũ chuyên gia giàu kinh nghiệm và được giám sát bởi các cơ quan có thẩm quyền.
Phân loại quỹ đầu tư trên thị trường
Dựa vào cấu trúc vận động vốn
- Quỹ đóng: Bởi vì chúng chỉ được phát hành một lần trên thị trường, quỹ đóng có tính thanh khoản cao và ổn định. Số lượng chứng chỉ quỹ của quỹ đóng luôn cố định và không được giao dịch.
- Quỹ mở: Quỹ đóng có tính linh hoạt và tính thanh khoản kém hơn so với quỹ mở. Quỹ mở cũng được tạo ra với thời hạn không xác định. Ngoài ra, các nhà đầu tư quỹ này có thể bán lại chứng chỉ quỹ cho công ty quản lý quỹ theo giá trị ròng tại thời điểm giao dịch (nếu cần thiết).
Dựa vào nguồn vốn huy động
- Quỹ công chúng: Bởi vì quỹ công chúng thường được phát hành trên thị trường để huy động vốn, cả quỹ mở và quỹ đóng đều được gọi là quỹ công chúng. Các cá nhân hoặc pháp nhân có thể là nhà đầu tư, nhưng hầu hết là các cá nhân với các khoản đầu tư cá nhân. Quỹ đầu tư này hỗ trợ các nhà giao dịch giảm thiểu rủi ro và tạo thu nhập hiệu quả trong dài hạn.
- Quỹ thành viên: Quỹ thành viên, không giống như quỹ đại chúng, có số lượng người tham gia và đối tượng tham gia hạn chế. Các thành viên thường được giới hạn từ 2-99 cá nhân phải là nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp.
Do đó, tính thanh khoản của quỹ thành viên thấp hơn so với quỹ đại chúng. Hơn nữa, vốn góp tối thiểu là 50 tỷ đô la. Vì có số vốn lớn nên nhà đầu tư có quyền tham gia kiểm soát khoản đầu tư của quỹ.
Dựa vào hình thức tổ chức
- Quỹ dạng công ty: Đây là quỹ do một công ty thành lập chỉ vì lợi ích của các cổ đông là nhà đầu tư. Hội đồng quản trị do các cổ đông bầu ra sẽ có quyền lực cao nhất, chịu trách nhiệm điều hành toàn bộ hoạt động của quỹ, cũng như có quyền thay đổi công ty quản lý quỹ.
- Quỹ dạng hợp đồng: Một quỹ được thành lập bởi một công ty quản lý quỹ nhằm mục đích huy động và đầu tư vốn. Nhà đầu tư là những người góp vốn vào quỹ nhưng không trực tiếp tham gia vào hoạt động đầu tư.
Phương thức hoạt động của quỹ đầu tư
Quỹ đầu tư được phát hành và hoạt động theo quy trình như sau:
Bước 1: Huy động vốn
Nhà đầu tư tham gia bằng cách mua chứng chỉ quỹ từ công ty quản lý quỹ. Chứng chỉ quỹ là một loại chứng khoán xác nhận quyền sở hữu đối với phần vốn góp của nhà đầu tư. Nhà đầu tư có thể lãi hoặc lỗ khi tham gia, tùy thuộc vào việc đầu tư có thành công hay không. Tuy nhiên, họ không được can thiệp vào các quyết định đầu tư của quỹ.
Bước 2: Đầu tư
Đội ngũ chuyên gia giàu kinh nghiệm của công ty quản lý quỹ tiến hành phân tích thị trường trước khi đầu tư vào sản phẩm tài chính như cổ phiếu, bất động sản, trái phiếu hoặc cổ phiếu,… để thu lợi nhuận và tăng giá trị tài sản.
Bước 3: Định giá, phát hành và mua lại chứng chỉ
Công ty quản lý quỹ thẩm định giá trị chứng chỉ quỹ theo công thức sau:
Giá chứng chỉ quỹ = Tổng giá trị tài sản ròng của quỹ (NAV)/ Tổng số chứng chỉ quỹ đã phát hành (CCQ)
Trong đó:
- Quỹ đóng: Tương tự như cổ phiếu, giá chứng chỉ quỹ do nhu cầu thị trường quyết định.
- Quỹ mở: Giá của chứng chỉ quỹ bằng NAV/CCQ cộng với phí giao dịch. Đối với quỹ mở, công ty quản lý quỹ được mua chứng chỉ quỹ của nhà đầu tư nếu họ có nhu cầu bán lại.
- Quỹ đóng: Tương tự như cổ phiếu, giá chứng chỉ quỹ do nhu cầu thị trường quyết định.
Các quỹ đầu tư uy tín tại Việt Nam
Thị trường tài chính Việt Nam hiện đang bùng nổ với hàng loạt quỹ đầu tư mọc lên để huy động vốn. Để tiện cho nhà đầu tư, sau đây là danh sách quỹ đầu tư uy tín tại Việt Nam:
Công ty quản lý quỹ VinaCapital
Ủy ban Chứng khoán Nhà nước đã cấp giấy phép hoạt động cho VCFM. VCFM là một công ty quản lý quỹ, cung cấp 4 quỹ đầu tư nổi bật sau:
- Quỹ đầu tư VEOF: Quỹ mở đầu tư vào cổ phiếu trung và dài hạn tạo ra lợi nhuận lâu dài cho nhà đầu tư.
- Quỹ đầu tư VFF: Quỹ mở trái phiếu trong đó toàn bộ vốn được đầu tư vào trái phiếu. Khoản đầu tư tối thiểu là 2 triệu USD mỗi lần.
- Quỹ đầu tư VIBF: Quỹ mở cân đối đầu tư theo quy định của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước. VIBF cung cấp nhiều lựa chọn đầu tư có rủi ro trung bình.
- Quỹ VESAF: Quỹ mở dài hạn đầu tư vào cổ phiếu từ 2-5 năm. Giải pháp phù hợp với các nhà đầu tư có kỳ vọng đầu tư cao và chấp nhận rủi ro từ trung bình đến cao.
Công ty quản lý quỹ SSIAM
Quỹ SSIAM được phát hành bởi công ty chứng khoán SSI vào năm 2007. Hiện tại, quỹ SSIAM đang quản lý 9 quỹ đầu tư tại Việt Nam như:
- Quỹ SSI – SCA: Đây là quỹ đầu tư chứng khoán dạng mở. Hơn 90% vốn được đầu tư vào cổ phiếu, 10% còn lại vào trái phiếu.
- Quỹ SSI-BF: Đây là quỹ đầu tư mở sử dụng 100% vốn để mua trái phiếu, tiền gửi, chứng chỉ tiền gửi.
Ngoài ra còn có các loại quỹ khác: 3 quỹ hoán đổi danh mục (ETF) và 4 quỹ thành viên (DAIWA-SSIAM II, DAIWA-SSIAM III, VGIF và SSI-IMF)
Công ty quản lý quỹ đầu tư Thiên Việt (TVAM)
Quỹ Thiên Việt (TVAM) được thành lập năm 2015 với 99% vốn của công ty chứng khoán Thiên Việt (TVS) – Cung cấp dịch vụ tư vấn tài chính, quản lý tài khoản và quỹ đầu tư uy tín. Hiện tại, công ty cung cấp các giải pháp quỹ đầu tư sau:
- Quỹ đầu tư TVGF: Quỹ đóng sẽ được giao dịch trên sàn chứng khoán HOSE trong 3 năm. Mục tiêu đầu tư chính là chứng khoán.
- Quỹ đầu tư tăng trưởng TVAM – TVGF2: Quỹ đóng đã niêm yết trên HOSE trong 3 năm. Sản phẩm tập trung vào các cổ phiếu tiềm năng đã niêm yết và sắp niêm yết.
Công ty quản lý quỹ Bảo Việt
BaoViet Fund được sở hữu 100% bởi công ty Bảo Việt thành lập vào năm 2005. Quỹ đầu tư BVF nổi tiếng với tốc độ tăng trưởng ổn định, mang lại lợi nhuận ổn định cho các nhà đầu tư. BVF cung cấp cả giải pháp quỹ mở và quỹ thành viên:
- Quỹ đầu tư BVFED: Đầu tư vào cổ phiếu với toàn bộ số vốn. Các nhà đầu tư có thể tham gia với số tiền ít nhất là 1 triệu đô la và được rút tiền hàng tuần.
- Quỹ đầu tư BVBF: Toàn bộ vốn được đầu tư vào trái phiếu, mang lại lợi nhuận ngắn hạn. Số tiền tham gia tối thiểu là 1 triệu đô la, với số tiền rút hàng tuần.
- Quỹ đầu tư BVPF: Vốn được đánh giá và phân bổ cho các doanh nghiệp có triển vọng. Chỉ với 1 triệu đồng, nhà đầu tư có thể mua, bán chứng chỉ quỹ 2 lần/tuần.
Công ty liên doanh quản lý quỹ đầu tư Vietcombank (VBCF)
VBCF là liên doanh năm 2005 giữa Vietcombank và Franklin Templeton Investments. VBCF hiện đang quản lý ba quỹ mở tại Việt Nam:
- Quỹ đầu tư VCBF-TBF: Được thành lập vào năm 2013 với vai trò là đơn vị tạo ra lợi nhuận dài hạn. Nguồn vốn huy động được phân bổ 50% cho cổ phiếu Blue Chip, 50% cho tài sản cố định trái phiếu chính phủ, trái phiếu địa phương, trái phiếu doanh nghiệp. Lần đầu tiên các nhà đầu tư có ít nhất 5 triệu đô la và các lần tiếp theo có ít nhất 1 triệu đô la.
- Quỹ đầu tư VCBF-BCF: 100% cổ phiếu niêm yết sử dụng vốn linh hoạt, chủ yếu là cổ phiếu Blue Chip và cổ phiếu có tính thanh khoản cao,…
- Quỹ đầu tư VCBF-FIF: Với 100% vốn đầu tư vào trái phiếu, lợi nhuận hàng năm dự kiến là 8%.
Như vậy, nhiều nhà đầu tư ngày nay coi các quỹ đầu tư là một giải pháp an toàn. Bởi hình thức này không cần kiến thức chuyên môn nhưng vẫn đảm bảo lợi nhuận cho họ. Hy vọng, bài viết của Sanuytin.com giúp cho nhà giao dịch hiểu rõ hơn về quỹ đầu tư là gì?
