Pump và Dump là gì? Một thuật ngữ dùng để ám chỉ hành động thao túng giá của tổ chức phát hành coin trong thế giới tiền ảo. Với những trader chuyên nghiệp thì việc nhận biết hoạt động này không khó, nhưng trader mới thì sẽ dễ sập bẫy thao túng giá này.
Vậy làm thế nào để tránh bị thao túng giá ảnh hưởng đến quyết định đầu tư? Hãy cùng theo dõi bài viết dưới đây để biết biện pháp giải quyết hiệu quả, đem lại kết quả tốt cho trader nhé!
- Ví Custodial vs Non-custodial có gì khác nhau?
- Ví MEW là gì? Cách sử dụng ví MyEtherWallet từ A đến Z
- Ví ngân lượng là gì? Cách tạo ví ngân lượng để giao dịch mới nhất 2023
- Ví tiền điện tử là gì? Tìm hiểu mọi thứ về ví tiền điện tử
Pump và Dump có nghĩa là gì?
Pump là gì?
Pump có nghĩa là “Bơm”- Một khái niệm trong thị trường tiền ảo, dùng để chỉ hoạt động mua số lượng lớn đồng coin để thúc đẩy nhu cầu và giá của đồng coin đó tăng cao. Những đồng tiền điện tử được lựa chọn để bơm thường sẽ có giá trị thấp, vốn hóa thị trường nhỏ và không phổ biến trên thị trường.
Dump là gì?
Dump tức là “Xả”- Khi giá của đồng coin đó được bơm đến mức độ nhất định thì sẽ lập tức bán ra một cách ồ ạt nhằm hưởng lợi nhuận từ sự chênh lệch giá đó. Những người tiến hành hoạt động này sẽ tận dụng sự biến động của nguồn cung, nguồn cầu trên thị trường và khiến cho trader nhỏ lẻ xem thay đổi giá giống như một xu hướng bình thường.
Như vậy, Pump và Dump là gì? Một hành động của một nhóm nhà giao dịch đã liên kết với nhau để đẩy giá đồng coin tăng cao và thu hút sự chú ý từ các nhà đầu tư mới tham gia và sau đó sẽ nhanh chóng bán tháo làm cho giá coin đó suy giảm mạnh. Hành động này giúp cho nhóm người đó hưởng lời từ sự tăng giá bất ngờ.
Những người thực hiện quá trình này thường là các tổ chức, cá mập nắm giữ khối tài sản cực kỳ lớn trên thị trường. Khi họ sở hữu một số lượng lớn đồng tiền ảo thì họ có thể điều khiển thị trường theo cách họ muốn hay chính xác hơn là hành động thao túng thị trường.
Tuy nhiên, các hành vi Pump và Dump có thể diễn ra từ vài ngày cho đến vài tuần, chỉ nhiêu đó thôi cũng đủ gây ảnh hưởng mạnh đến giá và khối lượng giao dịch của một đồng coin trên thị trường Crypto.
Quy trình hoạt động của Pump và Dump
Giai đoạn 1: Tích lũy hay gom hàng
Muốn thao túng của một đồng tiền điện tử, các tổ chức này phải nắm giữ một số lượng lớn đồng tiền đó. Họ sẽ lựa chọn các đồng coin có giá trị vốn hóa nhỏ để dễ dàng kiểm soát và điều khiển giá theo ý muốn của họ. Đặc biệt, khi coin có khối lượng giao dịch thấp chỉ cần một lực mua nhỏ thôi cũng khiến cho giá của nó được thổi phồng lên quá mức hợp lý.
Quá trình để thu số lượng lớn đồng coin đều phải thực hiện trong quãng thời gian dài và thu hồi từng lượng nhỏ để tránh tình trạng vô tình đẩy giá tăng. Dưới đây sẽ là một số hình thức thu gom coin của các cá mập như sau:
- Đào coin từ rất sớm hoặc mua coin từ ngày đầu tiên khi đồng tiền ảo đó vẫn chưa được nổi tiếng. Tuy nhiên, hình thức này được cho là khá nguy hiểm vì không phải lúc nào thị trường cũng xuất hiện dự án tiềm năng để thu gom coin.
- Giao dịch qua các kênh trực tiếp như: Mua đồng coin từ các cộng đồng Miner, những người đầu tư nào đang có dự định rút lui khỏi dự án hoặc mua trực tiếp từ đội ngũ phát triển đồng coin đó. Do các cá mập thường mua số lượng lớn không qua trung gian, nên giá của đồng tiền ảo sẽ cực rẻ so với giá trên thị trường.
Bước 2: Pump và duy trì giá liên tục
Khi đã thành công sở hữu được một lượng tiền ảo đủ lớn. Thời điểm quan trọng này, các tổ chức này sẽ tung tin đồn để dụ dỗ các trader mới, còn thiếu sự hiểu biết về thị trường để đầu tư ở mức giá cao. Cá mập thường sẽ tìm đến các trang diễn đàn, hội nhóm trên Facebook, Telegram, Discord,…có nhiều nhà đầu tư để trao đổi về đồng tiền họ vừa mua, cùng tin tức tích cực về đồng coin đó.
Họ sẽ sử dụng các Nick Clone khác nhau để ánh mắt nghi ngờ từ phía người đầu tư. Họ liên tục công bố các tin tức tốt, cùng dự đoán tiềm năng trong tương lai của đồng tiền ảo đó khiến cho nhiều trader lầm tưởng và đổ xô tranh nhau mua. Điều đó vô tình đã Pump giá lên trên trời.
Tuy nhiên, quá trình bơm giá đó thường diễn ra nhanh chóng và vô cùng mãnh liệt, không có bất cứ sự tùy chỉnh nào nhằm tạo ra hội chứng lo sợ bỏ lỡ cơ hội để đầu tư cho cộng đồng nhà giao dịch. Tâm lý chung của các trader trong giai đoạn này đều khá lạc quan về tương lai của đồng coin và quyết định sẽ nắm giữ chúng cho đến cuối đời.
Bước 3: Dump và xả hàng
Khi đã tạo đủ tính thanh khoản cho đồng tiền điện tử đó, các cá mập bây giờ chỉ chờ đợi để bán ra hay xả ra để thu lợi nhuận cho họ.
Theo đó, những người chủ mưu đã hưởng lợi đủ và thoát ra ngoài an toàn, giá sẽ không còn tăng cùng khối lượng giao dịch tụt dốc không phanh. Tâm lý hoang mang bắt đầu diễn ra khi giá không ngừng lao dốc xuống thấp hơn đáy trước đó.
Cuối cùng, những nạn nhân của cá mập phải bán tháo thấp hơn giá của thị trường hay gọi là cắt lỗ nhanh để xem còn nhận được bao nhiêu tiền.
Cách nhận biết Pump và Dump
Nếu như các nhà giao dịch giữ được tâm lý bình tĩnh sẽ rất dễ dàng nhận dạng được hành vi Pump và Dump trên thị trường. Bởi hình thức bắt đầu các hoạt động thao túng giá đều tương tự nhau. Dưới đây sẽ là một vài dấu hiệu để trader nhận biết:
- Một đồng tiền kỹ thuật số chưa có tiếng bỗng bất ngờ nổi lên với hàng loạt các tin tức tích cực, làm cho giá tăng liên tục nhưng đồng tiền đó không có nguồn gốc rõ ràng.
- Các đồng tiền ảo chỉ sở hữu vốn hóa thị trường dao động từ vài triệu USD nhưng lại xuất hiện nhiều tin tức trên các trang diễn đàn lớn như Twitter, Telegram, Twitter,..
- Một dự án coin vô danh bỗng trở thành một chủ đề hot để thảo luận, quảng cáo rầm rộ trên khắp các trang mạng xã hội, cùng đội ngũ dự án cam kết mức sinh lời cực hấp dẫn cho người đầu tư.
Lừa đảo với Pump và Dump đúng hay không?
Trong thị trường chứng khoán, đối với các mã cổ phiếu thì chắc chắn sẽ không có hành vi bơm giá, nhưng lĩnh vực tiền điện tử thì lại chưa có bất cứ quy định cụ thể nào về hoạt động này.
Với lĩnh vực tài chính truyền thống, Pump và Dump là một hoạt động bất hợp pháp và được kiểm soát nghiêm ngặt. Ở Mỹ, hành vi điều khiển thị trường có thể xử phạt tù dựa trên Đạo luật Chứng khoán vào năm 1933. Riêng Việt Nam, pháp luật quy định hành vi thao túng giá thị trường sẽ bị phạt tù lên đến 7 năm, điều này sẽ giúp ngăn chặn các hành vi bất hợp pháp có thể xảy ra.
Với thế giới Crypto, các cơ quan pháp luật không ngừng nỗ lực để can thiệp và ngăn chặn hành động điều khiển giá trên thị trường. Điển hình vào năm 2017 – 2018, John McAfee đã quảng cáo tích cực đồng coin mới như (Dogecoin (DOGE), Reddcoin (RDD) và Verge (XVG)) mỗi ngày trên Twitter của mình, nhưng không nói với những người theo dõi rằng “Ông đã mua đồng coin này trước khi đăng các dòng tweet.”
Ngay lập tức, John McAfee đã bị cơ quan chính phủ CFTC buộc tội là “Gian lận hàng hóa và chứng khoán, gian lận chuyển khoản và rửa tiền”. Đây cũng chính là lần đầu tiên cơ quan chính phủ xử phạt ai đó thực hiện Pump và Dump trong lĩnh vực tiền điện tử.
Nhưng đến thời điểm hiện tại thì vẫn chưa có một quy định cụ thể nào về hoạt động này. Vì vậy, các cá mập trên Telegram, Twitter đều có thể dùng tài khoản ẩn danh để tránh sự truy đuổi từ cơ quan pháp luật. Do đó, các hành động giật dây trên thị trường vẫn diễn ra thường xuyên chưa khắc phục được, nên trader hãy chuẩn bị kiến thức đầy đủ để bảo vệ bản thân trước đợt tấn công của Pump và Dump.
Làm thế nào để tránh Pump and Dump?
Bạn có thể dễ dàng xác định một đồng coin có đang bị bơm hay không nhờ vào việc nhìn vào giá trị của nó và nó có tăng một cách bất thường hay không.
Thêm một dữ kiện khác giúp bạn xác định đồng coin bị bơm là đồng tiền có vốn hóa thấp nhưng lại xuất hiện nhiều trên truyền thông, mạng xã hội với những lời có cánh. Đây có thể là cái bẫy mà những nhà phát triển đồng tiền này giăng để lừa nhà đầu tư.
Những cách để thoát khỏi Pump and Dump hiệu quả:
- Nghiên cứu về đồng coin bạn dự định sẽ đầu tư. Cụ thể bạn phải nắm được đội ngũ phát triển, đối tác, tính ứng dụng của dự án và nhiều thông tin khác. Nhờ những thông tin này mà bạn biết được đồng coin này có tiềm năng hay không và có nên lựa chọn hay không.
- Không nên đầu tư theo tâm lý đám đông. Đi theo đám đông có thể là sự sai lầm của bạn vì đây có thể là chiêu trò của nhà phát triển dự án. Hiện có rất nhiều đồng coin tiềm năng bạn có thể tin tưởng và không cần thiết phải đi theo đám đông.
- Có kế hoạch quản lý rủi ro trước khi giao dịch. Thị trường tiền điện tử biến động mạnh, lên xuống thất thường và bạn cần có một chiến lược để quản lý rủi ro trong lệnh. Giao dịch với số vốn thích hợp và đảm bảo không mất lợi nhuận thì tài khoản của bạn sẽ an toàn hơn.
- Nên cân nhắc các dự án có vốn hóa cao, đội ngũ uy tín, lâu năm trên thị trường. Mặc dù những dự án này sẽ không mạng lại nhiều lợi nhuận cho bạn nhưng an toàn vẫn là trên hết.
Sanuytin.com đã cung cấp thông tin cần thiết về Pump và Dump là gì? Có thể thấy, đây là một hành động giật dây, điều khiển thị trưởng của các cá mập trong không gian tiền điện tử. Một trader sáng suốt sẽ biết được khi nào diễn ra Pump và Dump và luôn giữ tâm lý ổn định trước biến động từ thị trường. Chúc trader sẽ thành công.